DATOS

Se informa a los accionistas que LIGHTHOUSE PROPERTIES p.l.c., registrada en Malta bajo el número de registro C 100848, a través de una filial totalmente propiedad de la empresa en España, Lighthouse Spanish Properties SOCIMI, S.A.U. (el "Comprador"), ha firmado un acuerdo de compra y venta de acciones (el "SPA") con CBRE H2O Rivas Holding N.V. (propiedad de Alpha Real Trust Limited (30%), cotizada en la Bolsa de Londres, y CBRE European Parallel Co-Investment Vehicle 2 B.V. (70%), un afiliado operado independientemente del Grupo CBRE, Inc.) (el "Vendedor"), para la adquisición del centro comercial conocido como Centro Comercial H2O ("H2O" o la "Propiedad") (la "Adquisición").

El Vendedor posee tres vehículos de propósito especial (SPVs), que tienen la plena titularidad de H2O, el área de concesión que rodea a H2O, y una parcela vacía separada de H2O.

La adquisición se estructura como una transacción de acciones, en la cual el Vendedor venderá la totalidad del capital social emitido de los SPVs al Comprador.

H2O

H2O está situado en Rivas-Vaciamadrid ("Rivas"), parte del área metropolitana de Madrid, inaugurado en 2007 y es el centro comercial dominante en Rivas. Rivas cuenta con una población en rápido crecimiento de más de 100,000 habitantes y es un gran beneficiario de la urbanización en España.

El crecimiento de este nodo está respaldado por su cercanía al centro de la ciudad de Madrid (a 17 km) así como su buen acceso por carretera y transporte público, incluyendo tres estaciones de metro.

H2O ofrece una amplia gama de tiendas minoristas y está adyacente a un gran parque comercial, lo que, junto con H2O, aporta una masa crítica al centro comercial, permitiéndole competir con ofertas minoristas similares en la metrópoli de Madrid.

H2O cuenta con 113 tiendas con una sólida oferta de ocio, alimentos y bebidas. La oferta de inquilinos incluye importantes inquilinos internacionales y nacionales como Primark (programado para abrir en el 2H2024), Nike, JD Sports, Mercadona y las marcas de Inditex (Zara, Bershka, Pull & Bear, y Stradivarius). La afluencia anual actual de H2O es de 8,2 millones, la cual se anticipa que aumente tras la apertura de Primark.

Razón de la Adquisición

La Adquisición está en conformidad con la política y estrategia de inversión de la Compañía de invertir en centros comerciales dominantes y defensivos en regiones en crecimiento con un sólido respaldo económico.

Tras la reciente adquisición de la Compañía de Salera en Castellón, España, esta Adquisición aumentará aún más la presencia de la Compañía en Iberia. La cartera ibérica ahora constituye el 66% del valor de las propiedades directamente poseídas por Lighthouse.

Consideración de Compra

La consideración de compra bruta es de 121 millones de euros ("Consideración de Compra"), que incluye gastos de capital diferidos de 10 millones de euros. La Consideración de Compra neta de la deuda bancaria senior existente de 61,5 millones de euros de Aareal Bank AG (que será retenida), será financiada a partir de los recursos de efectivo existentes.

La Consideración de Compra representa un rendimiento inicial neto anualizado del 7,5% basado en los ingresos netos de explotación previstos para 2024 y después de los gastos de capital diferidos.

ASPECTOS DIDÁCTICOS DE LA INVERSIÓN EN CENTROS COMERCIALES

La inversión en centros comerciales, especialmente en la era post-pandemia, requiere una comprensión profunda de varios factores críticos que determinan el éxito de estos complejos:

• Ubicación Estratégica: La elección de la ubicación sigue siendo un factor determinante en la atracción de visitantes y en el rendimiento de las tiendas. Centros como H2O, situados en áreas de rápido crecimiento poblacional y con excelente conectividad, demuestran el valor de una ubicación estratégica.

• Mezcla de Inquilinos: La diversificación de ofertas, incluyendo marcas internacionales y nacionales de renombre, así como la combinación de ocio, alimentos y bebidas, es clave para mantener la relevancia y el atractivo del centro comercial.

• Adaptación a las Nuevas Tendencias de Consumo: Los centros comerciales deben adaptarse a las cambiantes preferencias de los consumidores, incluyendo la integración de tecnologías digitales para mejorar la experiencia de compra y la implementación de prácticas sostenibles.

• Financiación y Rentabilidad: Entender la estructura de financiación, incluyendo el aprovechamiento de fondos europeos para mejoras y expansiones, es crucial para maximizar la rentabilidad de la inversión.

Para los inversores y promotores interesados en profundizar en el sector de los centros comerciales, la guía práctica de inmoley.com de polígonos industriales y centros comerciales ofrece un recurso invaluable. Esta guía aborda desde la elección de la ubicación y la gestión de inquilinos hasta la financiación de proyectos y la implementación de innovaciones tecnológicas y sostenibles.

La adquisición del Centro Comercial H2O por Lighthouse Properties PLC resalta la importancia de las inversiones estratégicas en el sector de los centros comerciales. Este movimiento no solo demuestra la confianza en el mercado inmobiliario español sino que también subraya la relevancia de entender los mecanismos de financiación, la selección de inquilinos estratégicos y el análisis de la ubicación para garantizar el éxito de tales inversiones. La guía práctica de Inmoley.com de centros comerciales ofrece insights valiosos sobre estos y otros aspectos críticos, facilitando a los inversores y promotores herramientas esenciales para maximizar sus retornos en este sector competitivo.